Reverz
Well-known member
Short term gaat wel sentiment spelen en áls er een correctie komt op Nvidia dan lijkt het mij allerminst ondenkbaar dat de rest van de big 7 deels mee gesleurd wordt.
Kleine Beursfeiten
- Onderwerp starter Tweak37
- Startdatum
Short term denk ik dat je absoluut gelijk hebt. Het zou me zelfs niet verbazen als Nvidia en daarna de rest van de tech 7 een correctie krijgen, dat het algemeen beurssentiment tijdelijk volgt en de rest van de S&P 500 ook daalt. Maar op middellange termijn lijkt me dat minder problematisch - maar zoals gezegd, ik sta er te ver vanaf om daar grote uitspraken rond te doen.
Zelf verkoop ik niets, maar koop ik wel de brede S&P 500 aan in plaats van QQQ of andere meer tech heavy ETFs.
Whoppa. +14% op 1 week.Iemand Interparfums in de PF? 70% ondergewaardeerd.
Rev 5Y CAGR: 11.89%
Forward Valuations seem to be historically low
Laatst bewerkt:
Racing_Genk
Well-known member
Amai, Google zou volgens de pers Wiz kopen voor 23B $ @Faun
Ben eens benieuwd wat er van waar is want dat zou iets van 40-50x revenue zijn, weliswaar met triple digit growth.. In ieder geval bullish voor heel de cybersecurity sector. Ondertussen is SentinelOne met dubbel de ARR en 40% groei 6B $ waard volgens de markt.
Ben eens benieuwd wat er van waar is want dat zou iets van 40-50x revenue zijn, weliswaar met triple digit growth.. In ieder geval bullish voor heel de cybersecurity sector. Ondertussen is SentinelOne met dubbel de ARR en 40% groei 6B $ waard volgens de markt.
Laatst bewerkt:
Amai, Google zou volgens de pers Wiz kopen voor 23B $ @Faun
Ben eens benieuwd wat er van waar is want dat zou iets van 40-50x revenue zijn, weliswaar met triple digit growth.. In ieder geval bullish voor heel de cybersecurity sector. Ondertussen is SentinelOne met dubbel de ARR en 40% groei 6B $ waard volgens de markt.
Had je S nog?
Racing_Genk
Well-known member
Na Q1 earnings release eind mei zakten ze 16% terwijl de cijfers heel goed waren, dus toen inderdaad terug positie genomen die ik nog steeds heb.
Je mening over hun profit alarm vandaag?
AgeofAI
Well-known member
Hoewel ik me behoorlijk heb ingelezen in het bedrijf en de luxury sector, ben ik geen industry insider. Dus neem mijn mening met een korrel zout:
Zonder meer dramatisch.
Gaat al maanden van kwaad naar erger. 3de of 4de profit warning op 6 maanden tijd. Dat getuigt van 0 controle op de business. Zelden gezien.
Logisch dus dat de CEO per direct eruit vliegt.
Hoewel ik niet denk dat een nieuwe ceo het schip snel zal kunnen keren.
Bijna de hele (fashion) premium tot luxury market krijgt het sinds vorig jaar wat moeilijker na 5 tot 10 hele mooie jaren.
En Burberry zelf heeft het bijkomend probleem dat het zoekende is naar haar identiteit. Met zoveel erg verschillende creatieve directeurs en collecties de voorbije jaren, weet het bedrijf/merk niet meer waar het precies voor staat. En de klanten dus nog minder.
Het bedrijf wou zich onder Daniel Lee en CEO Akeroyd voor de zoveelste keer heruitvinden.
Maar plots upmarket gaan (sommige stukken zijn met 50 a 100% opgeslagen), net op een moment dat de upper middle class consument in landen zoals China en de VS de broekriem aanspant, is geen goede beslissing gebleken. Zeker aangezien de echt rijke consument hen niet meteen in de armen sluit. Burberry is natuurlijk geen Hermes, Chanel, Prada, hoezeer het management dat ook wilde geloven.
Dus middenklasse die hun producten niet meer kan of wilt veroorloven, en een rijke klasse die niet bijt. Double whammy voor het bedrijf.
Daarmee heb ik niet gezegd dat hun strategie per se slecht is. Op lange termijn kan die nog steeds z’n vruchten afwerpen. Maar we zijn dus vertrokken voor minimaal meerdere kwartalen aan (bar)slechte resultaten.
Ik blijf long wegens de erg lage waardering, zowel op basis van historische winstcijfers (momenteel even niet) als op basis van het iconisch status van het merk (wat maakt dat je op een bepaald moment wel eens interesse zou kunnen krijgen van een grote speler). Maar het wordt wellicht een werk van heel lange adem om weer in het groen te belanden. Tot dusver met voorsprong de grootste miskoop van het jaar voor mij.
Laatst bewerkt:
imo wel het beste platform dat er is momenteel, spijtig dat ze niet IPO'enAmai, Google zou volgens de pers Wiz kopen voor 23B $ @Faun
Ben eens benieuwd wat er van waar is want dat zou iets van 40-50x revenue zijn, weliswaar met triple digit growth.. In ieder geval bullish voor heel de cybersecurity sector. Ondertussen is SentinelOne met dubbel de ARR en 40% groei 6B $ waard volgens de markt.
Racing_Genk
Well-known member
Sinds januari 2022 slechts 2 interessante software IPO’s gezien: Klaviyo in 2023 en Rubrik dit jaar.
Verklaring is simpel: de multiples zijn in de private markten veel minder gezakt dan in de publieke markten (waar SaaS multiples dichtbij all-time lows staan). Als je privaat geld kunt ophalen aan waarderingen 30-50% hoger is de keuze snel gemaakt. Jammer want op die manier heb je als retailbelegger inderdaad geen toegang meer tot de meest beloftevolle bedrijven.
Mij was het toch te tricky, je voelt inderdaad aan dat Burberry in een moeilijke positie zit en dat is lastig bij te sturen.
Ik beperk mijn exposure bewust tot enkel LVMH (vorige week dinsdag nog beperkt ingestapt) waar fashion toch een beperktere -doch nog steeds significante- impact heeft.
bakskemestro
Banned
Wat denk je van LVMH en Kering?
Bedankt voor de tip. Erg blij met mijn aankoop aan 17.96
Ik ben zelf ook meer bezig met IT security en zit wekelijks samen met CISO en enterprise architecten omtrent security. Er gaat nog veel te weinig aandacht naar cybersecurity. Uit FOMO ook een beetje CRWD aangekocht. Geen zwaar verlies maar toch -4%.
Racing_Genk
Well-known member
Heel het Snowflake debacle de laatste maanden toont inderdaad aan dat er nog heel veel groei in Cybersecurity zit vooraleer er enige maturiteit wordt bereikt... (zie o.a: https://www.cnbc.com/2024/07/12/snowflake-shares-slip-after-att-says-hackers-accessed-data.html). Al lag de fout hier wel degelijk bij Snowflake klanten (en niet Snowflake zelf), die hun omgeving onvoldoende beveiligd hadden.Bedankt voor de tip. Erg blij met mijn aankoop aan 17.96
Al vind ik Crowdstrike echt belachelijk duur, wel met voorsprong de beste pure-play maar aan 21x 2024 revenue zal er serieus wat multiple contraction zijn in de toekomst, dus moet je echt wel uitgaan van verschillende jaren >30% revenue groei om tot mooie returns te komen (wat zeker niet uitgesloten is). Zelf momenteel wat Zscaler, SentinelOne en Rubrik in portfolio.
Die laatste is wel half een gok in de zin van heel recente IPO, serieus verlieslatend door business transition die nu bijna afgerond is (legacy maintenance revenue -> SaaS revenue), maar langs de andere kant is het op dit moment het snelstgroeiende publieke SaaS bedrijf. (46% ARR groei laatste Q met toch al een >800M $ runrate, 43% groei na correctie voor transition) en staan ze relatief goedkoop net omwille van de losses die ze nog maken.
Laatst bewerkt:
Strategie kan bijgestuurd worden. CEO buiten is dus op zich een goeie zaak.
Ik had de indruk dat ze hun "check patroontje" in de duurdere stukken hadden laten varen. Om in te spelen op de "onder de radar-rijken". Maar dan zit je met een héle dure overjas waarvan iedereen denkt dat je die uit H&M hebt. Niet iets waar de rijkere middenklasse dus geld voor op tafel wil leggen. Zoals je aangeeft, heel foute strategie. Maar zo'n CEO wissel is dus eerders iets positiefs.
Markt kan draaien. Luxe segment kan binnen pakweg 2-3 jaar weer aanzwengelen (of juist niet) -> weinig controle over.
Maar hoe zit het met het P&L plaatje? Wringt het schoentje aan de kosten kant of de inkomsten kant?
(Honest question: ik heb het niet bekeken)
Als ik er met een half oog naar kijk zie ik weinig mis met de voorbije financial statements ( https://finance.yahoo.com/quote/BURBY/financials/ )
En een blik op de google trends van zo'n aantal merken toont toch ook geen ineenstorting van consumer interest (https://trends.google.com/trends/explore?date=today 5-y&q=/g/1yw7h9ktq,gucci,hermes&hl=nl )
Let op; dit laatste zal wel voor een groot stuk biased zijn door een grote massa aan searches naar parfums, waar je geen financiele put mee kan dichten, maar toch: het toont dat het merk nog leeft.
een maandelijks verslag volstaat, dank uProfire Energy (PFIE) blijft maar als een raket omhoog gaan.
Een Burberry namaak marchand in Borgerhout of Beringen zou wel een goede keuze zijn.
